NASDAQ: TMDX - TransMedics Group, Inc.

Price = Avg Price + (Avg Price * CAGR EPS% / 100)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — Taxa chave
Excess Key Rate — Excesso desejado da taxa básica
EPS = -0.7697
CAGR EPS = 8.66%
Key Rate = 0.0433
Excess Key Rate = 2
Price = 71.7 + (71.7 * 8.66% / 100) = 77.91

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Preço justo
Terminal Value — custo no período pós-previsão
Company Value — custo durante o período de previsão
Count shares - Número de ações
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = -0.0027
Ebitda Yield = -0.1871
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Custos do serviço da dívida
Debt - Obrigação
Weight Debt - Peso de capitalização relativo à dívida
Weight Cost Debt - Peso da dívida em relação à capitalização
Tax - Imposto
Interest Expense = 0.0108
Debt = 0.5082
Market Cap = 2.11
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 2.11 / (2.11 + 0.5082) = 0.8059
Weight Cost Debt = 100% - 0.8059 = 0.1941
Tax = 0.21
Cost Of Equity — taxa de desconto
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — taxa de retorno livre de risco
β (beta) — determina a medida de risco de uma ação (ativo) em relação ao mercado e mostra a sensibilidade das alterações na rentabilidade da ação em relação às alterações na rentabilidade do mercado.
Risk Premium — prêmio de risco - prêmio pelo risco de investir em ações
Country Premium - risco país
k(f) = 2.82
β = 3.38
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.82 + 3.38 * 5.94 + 0 = 0.2291
WACC = (0.0108 / 0.5082) * (100% - 0.8059) * (1 - 0.21) + 0.2291 + 0.8059 = 1.85
Terminal Value = Discount (-0.0027 * (1 + -0.1871) / (1.85 - -0.1871)) = -0.0097
Company Value = ∑ (-0.0027 / (1 + 1.85) ^ 5) = -0.0203
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-0.0097 + -0.0203) / 32520000 = -0.9243

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Preço justo
Terminal Value — custo no período pós-previsão
Company Value — custo durante o período de previsão
Count shares - Número de ações
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = -0.8351
FCF Yield = 0.3417
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Custos do serviço da dívida
Debt - Obrigação
Weight Debt - Peso de capitalização relativo à dívida
Weight Cost Debt - Peso da dívida em relação à capitalização
Tax - Imposto
Interest Expense = 0.0108
Debt = 0.5082
Market Cap = 2.11
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 2.11 / (2.11 + 0.5082) = 0.8059
Weight Cost Debt = 100% - 0.8059 = 0.1941
Tax = 0.21
Cost Of Equity — taxa de desconto
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — taxa de retorno livre de risco
β (beta) — determina a medida de risco de uma ação (ativo) em relação ao mercado e mostra a sensibilidade das alterações na rentabilidade da ação em relação às alterações na rentabilidade do mercado.
Risk Premium — prêmio de risco - prêmio pelo risco de investir em ações
Country Premium - risco país
k(f) = 2.82
β = 3.38
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.82 + 3.38 * 5.94 + 0 = 0.2291
WACC = (0.0108 / 0.5082) * (100% - 0.8059) * (1 - 0.21) + 0.2291 + 0.8059 = 1.85
Terminal Value = Discount (-0.8351 * (1 + 0.3417) / (1.85 - 0.3417)) = -3.16
Company Value = ∑ (-0.8351 / (1 + 1.85) ^ 5) = -2.37
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-3.16 + -2.37) / 32520000 = -170.03