NASDAQ: RRGB - Red Robin Gourmet Burgers

Price = Avg Price + (Avg Price * CAGR EPS% / 100)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — Taxa chave
Excess Key Rate — Excesso desejado da taxa básica
EPS = -1.34
CAGR EPS = 17.06%
Key Rate = 0.0433
Excess Key Rate = 2
Price = 8.19 + (8.19 * 17.06% / 100) = 9.58

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Preço justo
Terminal Value — custo no período pós-previsão
Company Value — custo durante o período de previsão
Count shares - Número de ações
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = 0.0668
Ebitda Yield = -0.0145
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Custos do serviço da dívida
Debt - Obrigação
Weight Debt - Peso de capitalização relativo à dívida
Weight Cost Debt - Peso da dívida em relação à capitalização
Tax - Imposto
Interest Expense = 0.0266
Debt = 0.2274
Market Cap = 0.172
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0.172 / (0.172 + 0.2274) = 0.4307
Weight Cost Debt = 100% - 0.4307 = 0.5693
Tax = 0.21
Cost Of Equity — taxa de desconto
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — taxa de retorno livre de risco
β (beta) — determina a medida de risco de uma ação (ativo) em relação ao mercado e mostra a sensibilidade das alterações na rentabilidade da ação em relação às alterações na rentabilidade do mercado.
Risk Premium — prêmio de risco - prêmio pelo risco de investir em ações
Country Premium - risco país
k(f) = 3
β = -1.1
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 3 + -1.1 * 5.94 + 0 = -0.0354
WACC = (0.0266 / 0.2274) * (100% - 0.4307) * (1 - 0.21) + -0.0354 + 0.4307 = 9.17
Terminal Value = Discount (0.0668 * (1 + -0.0145) / (9.17 - -0.0145)) = 0.3995
Company Value = ∑ (0.0668 / (1 + 9.17) ^ 5) = 0.267
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (0.3995 + 0.267) / 15840000 = 42.08

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Preço justo
Terminal Value — custo no período pós-previsão
Company Value — custo durante o período de previsão
Count shares - Número de ações
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = 0.8031
FCF Yield = -2.74
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Custos do serviço da dívida
Debt - Obrigação
Weight Debt - Peso de capitalização relativo à dívida
Weight Cost Debt - Peso da dívida em relação à capitalização
Tax - Imposto
Interest Expense = 0.0266
Debt = 0.2274
Market Cap = 0.172
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0.172 / (0.172 + 0.2274) = 0.4307
Weight Cost Debt = 100% - 0.4307 = 0.5693
Tax = 0.21
Cost Of Equity — taxa de desconto
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — taxa de retorno livre de risco
β (beta) — determina a medida de risco de uma ação (ativo) em relação ao mercado e mostra a sensibilidade das alterações na rentabilidade da ação em relação às alterações na rentabilidade do mercado.
Risk Premium — prêmio de risco - prêmio pelo risco de investir em ações
Country Premium - risco país
k(f) = 3
β = -1.1
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 3 + -1.1 * 5.94 + 0 = -0.0354
WACC = (0.0266 / 0.2274) * (100% - 0.4307) * (1 - 0.21) + -0.0354 + 0.4307 = 9.17
Terminal Value = Discount (0.8031 * (1 + -2.74) / (9.17 - -2.74)) = -0.318
Company Value = ∑ (0.8031 / (1 + 9.17) ^ 5) = 0.3491
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-0.318 + 0.3491) / 15840000 = 1.96